+7 (495) 691-66-82


ОЦЕНКА БИЗНЕСА

Стоимость бизнеса является самым объективным показателем результатов его функционирования.
Объектом оценки являются имущественные права в отношении бизнеса, зафиксированные в акциях, долях или паях.
Оценка бизнеса — сложный многоступенчатый процесс, который требует превосходного знания и понимания подходов и методов оценки, а также привлечения специалистов самого разного профиля.

Оценка бизнеса необходима в следующих случаях:
•  при совершении сделки купли-продажи;
•  при кредитовании для обоснования величины залога;
•  при дополнительной эмиссии акций;
•  при реструктуризации (слиянии, поглощении, ликвидации);
•  в целях принудительного и добровольного выкупа пакетов акций;
•  для обоснования инвестиционных решений;
•  в иных случаях. 

Цена и сроки
Документы и информация, необходимые для оценки (раскрыть)
Данный перечень документов носит предварительный характер и может быть скорректирован, исходя из анализа специфики оцениваемого объекта 

1.  Правоустанавливающие документы:
•  устав;
•  свидетельство о регистрации юридического лица;
•  свидетельства о государственной регистрации прав на недвижимое имущество;
•  лицензии (если деятельность лицензируется);
•  сведения об обременениях (если имеются).

2.  Сведения об акционерах/участниках:
•  список основных акционеров (выписка из реестра акционеров);
•  сделки с акциями за последние 2 года;
•  справка о выплаченных дивидендах.

3.  Бухгалтерская отчетность за 3 года, предшествующие дате оценки:
•  приказ об учетной политике на предприятии;
•  бухгалтерский баланс (форма 1);
•  отчет о прибылях и убытках (форма 2);
•  отчет о движении капитала (форма 3);
•  отчет о движении денежных средств (форма 4);
•  приложение к бухгалтерскому балансу (форма №5);
•  квартальная финансовая отчетность за последние 12 месяцев;
•  пояснительные записки к балансам;
•  аудиторские заключения.

4.  Расшифровки всех счетов бухгалтерского учета.
5.  Расшифровка структуры выручки с указанием номенклатуры продукции/услуг за 3 года, предшествующие дате оценки.
6.  Расшифровка структуры себестоимости (по элементам затрат) за 3 года, предшествующие дате оценки.
7.  Расшифровка постоянных и переменных затрат.
8.  Расшифровка коммерческих и управленческих расходов.
9.  Расшифровка операционных доходов и расходов.
10.  Расшифровка внереализационных доходов и расходов.
11.  Сведения о хозяйственной деятельности:
•  краткое описание деятельности (номенклатура выпускаемой продукции и предоставляемых услуг; номинальная и фактическая загрузка производственных мощностей; численность персонала);
•  инвестиционные проекты, бизнес-планы, прогнозы капитальных вложений.

12.  Сведения об активах предприятия:
•  ведомость основных средств,
•  сведения об объектах недвижимости:
  -  свидетельства о государственной регистрации прав на здания, сооружения, земельные участки (или иные документы, подтверждающие права - договоры купли-продажи, аренды, субаренды, доверительного управления и т.д.);
  -  технические паспорта БТИ
  -  справки БТИ о техническом состоянии зданий, сооружений; экспликация; поэтажные планы;
  -  сведения о наличии/отсутствии обременений у объектов, включая обременение залогом или долговыми обязательствами, наличием арендаторов, иных ограничений по использованию;
  -  документы, подтверждающие право на земельный участок (собственность, аренда и др.);
  -  кадастровый паспорт на земельный участок;
•  сведения о движимом имуществе:
  -  марка, модель, серия выпуска;
  -  паспорт;
  -  дата выпуска;
  -  сведения о ремонте (дата последнего капитального ремонта, замена узлов и деталей и т.д.);
  -  точные технические характеристики (производительность, мощность, вес потребляемая мощность и т.д.);
  -  описание физического состояния (отличное, хорошее, удовлетворительное, неудовлетворительное, непригодное к эксплуатации).
•  сведения о незавершенном строительстве:
  -  свидетельства о государственной регистрации прав на земельный участок, объект незавершенного строительства (или иные документы, подтверждающие права);
  -  сведения о наличии/отсутствии обременений у объектов, включая обременение залогом или долговыми обязательствами, наличием арендаторов, иных ограничений по использованию;
  -  дата начала строительства и дата предполагаемого окончания строительства;
  -  технические характеристики объекта (основные конструктивные системы, площадь застройки, общая площадь, этажность);
  -  степень завершенности строительства в целом и по отдельным конструктивным элементам.
•  сведения о долгосрочных финансовых вложениях:
  -  наименование организаций, в которые осуществлены вложения;
  -  доли Общества в уставных капиталах этих организаций;
  -  бухгалтерская отчетность этих организаций (форма 1 и форма 2) за последние 3 года;
•  запасы (состав и стоимость);
•  дебиторская задолженность, в т.ч. просроченная, невозможная к взысканию, реструктурированная:

13.  Сведения об обязательствах:
•  расшифровка по займам и кредитам (график погашения с процентными ставками по годам по каждому договору);
•  планируемое изменение долгосрочных обязательств (при отсутствии информации в бизнес-плане);
•  расшифровка кредиторской задолженности.